Как-то раз человек изловил недалеко от своего дома Тануки (狸 традиционные японские звери-оборотни), который постоянно воровал урожай старика. Он привязал его к дереву сказав, что съест его когда вернется, а сам отправился в город.
Хитрый Тануки разжалобил его жену, обещав, что больше никогда не появится в этой местности. Доверчивая женщина развязала злодея, а тот, недолго думая, убил ее. Тануки придумал жестокий план. Он превратился в копию мертвой женщины и, приготовив из нее пищу, подал на обед вернувшемуся человеку. Тот похвалил еду, а Тануки, сбросив маску, открыл ему правду. Человек ужаснулся коварству.
По соседству с этими людьми жил кролик. Он все слышал и пообещал расстроенному человеку отомстить за смерть его жены. Кролик нашел Тануки и претворился его другом. Он всячески старался сделать жизнь чудовища невыносимой.
Войдя в доверие к Тануки кролик предложил собрать хворост на зиму. Взвалив собранный хворост на спину Тануки, кролик поджег его. Тануки, услышав треск пламени за спиной удивлено спросил о происхождении этого звука, на что кролик ответил - Ты что? Мы ведь на горе! Это она, Качи-Качи-Яма!
В итоге Тануки обжегся об загоревшийся хворост.
Кролик предложил вылечить его, сказав что от ожогов отлично помогает осиное гнездо. Итог от лечения всем понятен.
В конце концов, они решили состязаться не на жизнь, а на смерть. Каждый должен был построить лодку и переправиться на другой берег озера как можно быстрее. Кролик смастерил лодку из дерева, а Тануки из глины. Состязание началось. Но едва добравшись до середины, глиняная лодка не выдержала, и чудовище начало тонуть. На прощание кролик рассказал, что был другом человеческой пары, а все, что с Тануки приключилось в последнее время – это наказание за его нехорошие дела. Кролик поплыл дальше, а Тануки утонул.